韓國國有金融機(jī)構(gòu)在hmm私有化的長(zhǎng)期努力中邁出了關(guān)鍵一步，宣布他們選擇pan ocean母公司harim group的競(jìng)標(biāo)作為收購hmm控制權(quán)的優(yōu)先競(jìng)標(biāo)者。最后一輪投標(biāo)于11月舉行，是兩家韓國公司之間的正面對(duì)決。
“韓國海洋商業(yè)公司和韓國開發(fā)銀行選擇pan ocean和jkl財(cái)團(tuán)作為出售hmm管理權(quán)的首選談判方，”他們?cè)谝环莺?jiǎn)短的聲明中宣布。據(jù)媒體報(bào)道，對(duì)hmm近58%流通股(即近4億股)的出價(jià)估價(jià)為49.2億美元。這意味著hmm的總估值接近85億美元。
他們現(xiàn)在計(jì)劃就詳細(xì)的合同條款進(jìn)行最終談判。國有機(jī)構(gòu)報(bào)告稱，預(yù)計(jì)交易將于2024年上半年完成。
這標(biāo)志著政府在長(zhǎng)達(dá)十年的努力中邁出了關(guān)鍵一步，首先是救助陷入財(cái)務(wù)困境的現(xiàn)代商船，然后成功地將公司重組為現(xiàn)代商船。韓國發(fā)展銀行于2013年首次投資該集裝箱運(yùn)輸公司，當(dāng)時(shí)該公司正陷入破產(chǎn)，三年后通過債轉(zhuǎn)股獲得了該公司的控制權(quán)，同時(shí)還成立了韓國海洋商業(yè)公司，以領(lǐng)導(dǎo)該公司的恢復(fù)。
包括液化天然氣運(yùn)輸公司在內(nèi)的業(yè)務(wù)部門被出售，而kobc則幫助融資建造20艘新船，以實(shí)現(xiàn)集裝箱業(yè)務(wù)的現(xiàn)代化。現(xiàn)代商船已成為最高效的承運(yùn)商之一，包括成為超大型集裝箱船類別的先驅(qū)，曾一度成為世界上最大運(yùn)力的集裝箱船。這些努力得到了回報(bào)，現(xiàn)代商船時(shí)隔八年后于2020年恢復(fù)盈利，并在2020年至2022年集裝箱運(yùn)輸激增期間獲得巨額利潤。
韓國政府希望保留現(xiàn)代商船在韓國的所有權(quán)和控制權(quán)，而食品加工商和該國最大的家禽公司哈林集團(tuán)(harim group)承諾讓韓國成為航運(yùn)強(qiáng)國。harim與私募股權(quán)公司jkl合作，該公司將幫助為此次交易提供資金。jkl 也是 harim 2015年收購pan ocean的合作伙伴。
據(jù)韓國媒體報(bào)道，選委會(huì)對(duì)泛洋集團(tuán)的管理印象深刻，該公司是干散貨航運(yùn)的領(lǐng)導(dǎo)者之一。pan ocean約70%的業(yè)務(wù)是散貨船，但該公司在集裝箱、油輪和液化天然氣/重型運(yùn)輸方面也有少量興趣。據(jù)報(bào)道，他們擁有100多艘散貨船，管理著300艘船舶的船隊(duì)。報(bào)道稱，尚不清楚該計(jì)劃是否包括合并現(xiàn)代商船和泛洋集團(tuán)。
媒體報(bào)道提出了一些有關(guān)潛在監(jiān)管問題的問題，因?yàn)樵撌召徯枰邮芊磯艛啾O(jiān)管機(jī)構(gòu)的審查。harim還必須利用其財(cái)務(wù)來支付高昂的收購價(jià)格。該公司表示將出售股票和債券，可能還出售一些船舶。
媒體報(bào)道稱，阻礙該交易的癥結(jié)之一是國家在現(xiàn)代商船剩余股份的策略。據(jù)報(bào)道，投標(biāo)最初包含一項(xiàng)規(guī)定，即kdb和kobc至少三年內(nèi)不會(huì)轉(zhuǎn)換其剩余債券。政府機(jī)構(gòu)在招標(biāo)過程開始時(shí)表示，他們將與買方合作制定剩余永續(xù)債的出售計(jì)劃。當(dāng)這些債券轉(zhuǎn)換為股票時(shí)，買家的持股比例將從58%稀釋到略低于39%。據(jù)報(bào)道，harim在獲得委員會(huì)對(duì)其管理和財(cái)務(wù)計(jì)劃的高度評(píng)價(jià)后，已撤回了為其贏得競(jìng)標(biāo)掃清道路的規(guī)定。
hmm最近強(qiáng)調(diào)，該公司正在推進(jìn)多元化戰(zhàn)略，并繼續(xù)鞏固其集裝箱船地位。2023年，該公司訂購了9艘甲醇燃料9,000 teu集裝箱船和3艘純汽車和卡車運(yùn)輸船(pctc)。hmm還訂購了四艘多用途船(mpv)，并于最近簽訂了四艘散貨船的長(zhǎng)期租船合同。12月初，有消息稱他們將建造至少六艘全球最大的汽車運(yùn)輸船，并與現(xiàn)代格洛維斯簽訂長(zhǎng)期包租協(xié)議進(jìn)行運(yùn)營。
harim預(yù)計(jì)將在近一年內(nèi)開始對(duì)hmm進(jìn)行額外的盡職調(diào)查。有媒體報(bào)道稱，競(jìng)標(biāo)失敗的東遠(yuǎn)集團(tuán)可能會(huì)抗議該交易，但預(yù)計(jì)國有機(jī)構(gòu)將繼續(xù)進(jìn)行談判以完成出售合同。